美英通胀数据，美GDP及央行最后一次加息恐再点燃现货黄金大行情

美英通胀数据，美GDP及央行最后一次加息恐再点燃现货黄金大行情

早盘建议
▲黄金方面：因美国最新公布的经济数据意外表现强劲，且美联储高级官员评估未来进一步加息的可能性，令黄金吸引力下降。上周五黄金冲高受阻后有所震荡回落，盘中自高位2005.49小幅震荡下行至1971.52附近，终小幅收跌。日内开盘黄金小幅震荡回调修整，技术面看，黄金维持着震荡下跌走势概率大，短线来看黄金将继续震荡下行，策略上偏向于顺势看下跌。黄金开盘于2004.19，最高触及2005.49，最低探至1971.52，收于1982.47。

▲白银方面：虽美元冲高受阻有所回落支撑白银，但上周五白银跟随黄金冲高受阻后有所震荡回落，盘中自高位25.37震荡下行至24.89附近，终小幅收跌；日内开盘白银小幅震荡回调修整；技术面看，白银维持震荡下跌走势概率大，短线来看白银将继续震荡下行，策略上偏向于顺势看下跌。白银开盘于25.25，最高触及25.37，最低探至24.89，收于25.08。


每日交易提醒


上周金价从近一个半月低位反弹1%，一方面是美联储主席鲍威尔的讲话并不鹰派，令美联储6月份加息预期将，拖累美元，另一方面则是美国债务上限谈判进度出现波折，市场避险情绪显著升温，给金价提供避险支撑。此外，美国财长耶伦的讲话，也令市场对美国银行业动荡危机的担忧情绪有所回升，增加了黄金的吸引力。整体来看，目前美联储主席鲍威尔的讲话对6月份加息预期打压明显，短线美元指数和美债收益率面临进一步回调风险，这有望给金价反弹提供进一步动能，关注上周三高点1992.95附近阻力和10日均线1999.09附近阻力。不过，仍需密切关注美国债务上限谈判进展，如果进展顺利，料将打压黄金的避险买需，拖累金价走势，甚至会令金价面临重回跌势的风险。
展望本周5月22日-5月26日，需要关注的重点数据包括欧元区5月消费者信心指数初值，欧元区和美国5月Markit制造业PMI初值，美国截至5月19日当周API和EIA原油库存变动，英国4月CPI，美国截至5月20日当周初请失业金人数，日本5月CPI和美国4月耐用品订单月率初值。当周还需关注的大事包括新西兰联储利率决议，以及圣路易斯联储主席布拉德，达拉斯联储主席洛根，英国央行委员哈斯克尔，英国央行行长贝利等官员的讲话。除了以上重点数据和大事件，还需关注全球疫情和乌克兰局势的发展，以及美国债务危机的解决进程，或也会对金融市场造成一定影响。



市场重大事件盘点


据悉美联储主席鲍威尔周五表示，目前尚不清楚是否需要进一步加息。在事实证明通胀难以控制的情况下，美联储决策者正在加息影响的不确定性与近期银行收紧信贷之间权衡。在美联储的一次研究会议上，鲍威尔接受了一位联储高级职员的采访。他在字字斟酌的发言中重申，联储现在将以“逐次会议逐次分析”的方式做决定，但也暗示，经过一年的激进加息，决策者们“可以通过观察数据和不断变化的前景，做出谨慎的评估。”“我们目前面临着迄今为止政策紧缩行动滞后效应的不确定性，以及最近银行业压力造成的信贷收紧程度的不确定性，”鲍威尔在会议中的一次小组讨论上表示。“所以现在，我们的指引仅限于确定我们将监测的因素，以评估以何种程度进一步收紧政策才能推动通胀回到2%”。
此外，由于避免美国违约的时间越来越紧迫，债务上限谈判代表在拜登和麦卡锡周一举行会议之前，在华盛顿恢复了讨论。麦卡锡表示，他和拜登周日进行了一次“富有成效的”通话，对几天来在取得进展和破裂之间摇摆不定的会谈，转回了更加乐观的前景.周日，双方谈判代表进入麦卡锡办公室。白宫管理和预算办公室主任沙兰达·杨和拜登顾问史蒂夫·里凯蒂在走进会议现场时，没有对记者发表评论。麦卡锡在美国国会大厦对记者的评论中强调，由于美国接近可能最早在6月1日出现的灾难性违约，因此双方尚未达成协议。上周五两位知情人士称，美国财政部长耶伦对银行首席执行官表示，在一系列银行倒闭事件之后，可能需要进行更多的合并。财政部周四在一份声明中表示，耶伦在周四与银行首席执行官的会议上重申了美国银行系统的实力和健全性。
另外英国智库决议基金会在一份报告中警告称，不断上涨的食品价格将很快超过能源价格，成为推动英国通胀的主要力量。该报告显示，预计今年夏天食品支出对英国家庭财务的冲击将超过能源支出。根据英国国家统计局此前发布的数据，在过去的一年里，英国食品杂货价格上涨了近20%。除了因为能源成本上升导致的价格上涨外，英国食品价格上涨的原因还包括俄乌冲突导致的供应链中断、与英国脱欧有关的贸易壁垒、劳动力成本上升等。
值得注意的是，欧洲央行执委施纳贝尔上周五表示，欧洲央行必须继续“坚定地”遏制通胀，因为工资在上涨，财政政策过于慷慨，通胀预期仍然过高。欧洲央行总裁拉加德在当天早些时候表示，欧洲央行将有勇气，并将做出必要的决定，使通胀率下降到2%的中期目标。目前，人们担心欧洲央行的一系列急速加息对金融系统造成影响，并臆测美联储可能暂停收紧政策。欧洲央行的著名鹰派施纳贝尔表示，工资增长已大幅加快，工会试图找补回过去两年的部分工资损失，而通胀预期仍然“居高不下”，政府支出“过于扩张性”。“这就是为什么我们要表现出使通胀率回到2%的坚定决心，这一点非常重要，”她在伦敦的一个活动上说。


黄金后市简评


据悉在被问及对本周金价的预期时，15位分析师中，大多数人都持看空态度，53%的人预计金价会走低。只有20%的人看好黄金前景，27%的人持中立态度。散户投资者仍然看涨，但看跌情绪明显上升。Kitco的调查显示，在927名参与调查的散户投资者中，47%预计金价会上升，38%预计会下跌，15%持中立态度。
另外以WayneGordon为首的瑞银策略师团队指出，目前金价较本月早些时候触及的年内高点低4%。受累于美元走强和对国会达成债务上限协议的乐观情绪，金价周四收于3月底低点以来的最低水平，本周料创下自去年10月以来表现最差的一周。Gordon和他的团队在一份标注日期为周四的报告中说，投资者不应该对金价在强劲反弹后出现的盘整感到太意外。他们的预测保持不变，9月底为2050美元，年底为2100美元，2024年3月底为2200美元，2024年6月的新目标为2250美元。瑞银认为，目前有三个理由买入黄金，首先是央行的黄金需求应该会保持强劲。Gordon和他的同事们表示:“去年是全球央行连续第13年净购买黄金，年度需求达到有记录以来的最高水平”。